Автори цієї статті обговорюють деякі ключові моменти, що стосуються спрощення процедур здійснення інвестицій - потенційного питання для досягнення багатосторонньої угоди в рамках СОТ.
Бразилія є новим гравцем в сфері міжнародних інвестиційних угод (МІС). Більш того, вона почала брати участь в цій сфері, використовуючи свою власну модель угоди - Угода про співробітництво та спрощення процедур здійснення інвестицій (ССУПОІ), структура якого значно відрізняється від традиційних двосторонніх інвестиційних договорів (ДІД). Проте рамкову угоду містить положення про «сумісності», що дозволяє Бразилії залучати партнерів, серед яких є впливові держави, які уклали ДІД, що не суперечать ССУПОІ, підписаним з Бразилією. Це дозволило зробити одну з ключових концепцій угоди - положення про спрощення процедур здійснення інвестицій - потенційним кандидатом для розгляду на багатосторонньому рівні у Світовій організації торгівлі (СОТ). [1]
Інвестиції не є новим питанням в СОТ. З одного боку, вони були одним з чотирьох «сінгапурських питань», згадуваних в Міністерської декларації СОТ 1996 року , Хоча питання про взаємозв'язок торгівлі та інвестицій був виключений з порядку денного СОТ в 2004 році. З іншого боку, деякі аспекти цього питання знайшли відображення, наприклад, в Генеральній угоді про торгівлю послугами (ГАТС) і Угоду із пов'язаних з торгівлею інвестиційні заходи (ТРІМС).
Однак питання спрощення процедур здійснення інвестицій, спочатку запропонований для включення до порядку денного СОТ Індією в її пропозиції по Угоди про спрощення процедур торгівлі в сфері послугами і згодом вперше формалізований Росією, являє собою окрему проблему. Головною причиною цього є виключення з обговорення проблемних питань доступу на ринки, захисту інвестицій та врегулювання суперечок між інвесторами та державами (УСІГ). Про це йдеться в Спільній заяві міністрів про спрощення процедур здійснення інвестицій з метою розвитку, ініційованим 70 членами СОТ в кулуарах 11-й Міністерській конференції в Буенос-Айресі в грудні 2017 року. [2]
Слідом за закликом в Буенос-Айресі почати «структуровані дискусії з метою розробки багатостороннього механізму щодо спрощення процедур здійснення інвестицій» Бразилія представила проект угоди щодо спрощення процедур здійснення інвестицій (проект Супоєм), що містить конкретний приклад можливого багатостороннього механізму з цього питання.
У цій статті ми обговоримо деякі ключові моменти, що стосуються спрощення процедур здійснення інвестицій як потенційного питання для досягнення багатосторонньої угоди в рамках СОТ.
Єдине електронне вікно
Одним з можливих елементів майбутнього багатосторонньої угоди щодо спрощення процедур здійснення інвестицій могло б стати єдине електронне вікно. Перед тим як зупинитися докладніше на його корисності, необхідно подивитися на дане питання більш широко і визначити, які проблеми могло б вирішувати майбутня угода щодо спрощення процедур здійснення інвестицій в рамках СОТ.
Для початку було б корисно подивитися на загальний сценарій, з яким стикаються інвестори при вкладенні інвестицій за кордоном. Нижче перераховані практичні проблеми, з якими ймовірно зіткнеться інвестор.
- Відсутність єдиного джерела інформації. Цілком ймовірно, інвестору потрібно скористатися інтернетом (якщо дані доступні онлайн), щоб отримати вичерпну інформацію щодо інвестування у відповідній країні. Навіть якщо інвестиційні портали будуть містити велику кількість інформації про інвестиційну політику, макроекономічної та базової інституційне середовище, це не означає, що інвестор зможе дізнатися про практичні кроки, необхідні для процесу початку здійснення інвестицій, або про порядок виконання процедурних вимог.
- З огляду на, що в процес видачі дозволів залучені різні агентства, що характерно практично для всіх країн, інвесторам доведеться самостійно або за допомогою дорогих консультантів дізнаватися в кожному конкретному випадку, скільки і які агентства залучені в цей процес. Офіційні веб-сайти агентств можуть містити різну, суперечливу або неповну інформацію, а іноді не надавати інформацію на мовах, відмінних від мови своєї країни.
- Може вимагатися заповнення форм і документів від руки, а в деяких випадках - численні копії однакових документів для різних цілей. У деяких організаціях потрібно фізична присутність інвестора, навіть в ситуаціях, коли виконання процедурного заяви може здійснюватися в електронному вигляді.
Дані приклади ілюструють, що не тільки інвестори, а й уряду стикаються з проблемами, що стосуються потоків інвестицій. Визначення і виконання всіх процедурних вимог може займати тривалий час і бути надзвичайно неефективним, якщо інвестор не вдається до сторонньої допомоги. Наймані консультанти можуть підходити для великих компаній, але мікро-, малі та середні підприємства (ММСП) навряд чи зможуть собі дозволити їх послуги. Недолік уніфікованої, повної і детальної картини національної нормативно-правової бази, що регулює приплив прямих іноземних інвестицій, ускладнює урядам завдання удосконалення національної інвестиційної політики і поліпшення нормативно-правового регулювання інвестицій.
Малюнок 1 показує, як єдине електронне вікно може спростити процедуру здійснення прямих іноземних інвестицій з точки зору інвестора і країни інвестування.
Перше серйозне перевагу для інвестора - електронна «природа» взаємодії з урядом в приймаючій державі при виконанні процедурних вимог, пов'язаних з реєстрацією інвестиції. Єдине електронне вікно знизить - і навіть повністю усуне - необхідність фізичної присутності інвестора в державі на ранніх стадіях процесу.
Другий важливий аспект - це те, що взаємодія інвестора і уряду приймаючої країни відбувається в єдиному електронному вікні. Система, що лежить в основі єдиного електронного вікна, зв'яже різні агентства, залучені в процес видачі дозволів, і розподілить отримані документи між ними. За допомогою єдиного електронного вікна інвестор зможе:
(I) здійснювати доступ до всієї необхідної актуальної інформації про інвестиційну політику і нормативно-правовій базі в приймаючій країні;
(Ii) чітко розуміти, скільки і які органи залучені в процес видачі інвестицій;
(Iii) отримувати інформацію про час обробки кожної заяви;
(Iv) завантажувати всі необхідні документи тільки один раз і
(V) переходити в системи для оплати всіх зборів і податків, пов'язаних з реєстрацією інвестицій.
Для урядів єдине електронне вікно - це менш дорогою і більш ефективний інструмент для збору інформації, а також єдиний пункт реєстрації інвестиційної документації. Більш того, збір всієї інформації щодо процедурних вимог до інвестування в країну допоможе уряду краще оцінити національну нормативно-правову базу, усунути бюрократичні перепони, уникнути дублюються вимог, впоратися з корупцією серед держслужбовців та підвищити ефективність національної інвестиційної політики.
За даними ЮНКТАД , Повноцінні єдині електронні вікна функціонують у п'яти членів СОТ: Данії, Новій Зеландії, Естонії, Оману і Швейцарії. У цих країнах єдині електронні вікна вже забезпечують можливість: (а) здійснення всіх адміністративних процедур, пов'язаних з реєстрацією інвестиції; (Б) оплати всіх податків і зборів для реєстрації інвестиції; (В) завантаження всіх необхідних документів в режимі онлайн і (г) виконання ролі довідкового пункту.
Інші 27 членів СОТ вже знаходяться в процесі створення єдиних електронних вікон, що володіють всіма цими функціями. Слід зазначити, що з 32 членів СОТ, вже впровадили або знаходяться в процесі впровадження єдиних електронних вікон, 21 - це країни, що розвиваються (Таблиця 1).
Навіть незважаючи на те, що велика кількість членів СОТ ще не почали впроваджувати електронні вікна для спрощення процедур здійснення інвестицій, слід зазначити, що єдине електронне вікно схоже із звичайним веб-сайтом. У 157 членів СОТ вже є офіційні інвестиційні веб-портали, і у всіх 164 членів організації є офіційні інвестиційні веб-сайти.
З огляду на, що створення єдиного електронного вікна здійснюється послідовно - запуск офіційного веб-сайту є першим кроком, за яким слідують створення офіційного інвестиційного веб-порталу та його відповідність чотирьом атрибутам, зазначеним ЮНКТАД, - можна сказати, що кожен член СОТ вже почав процес створення єдиного електронного вікна.
Таким чином, єдине електронне вікно для спрощення процедур здійснення інвестицій:
(I) не зажадає зміни або суміщення повноважень різних органів, що займаються видачею дозволів на прямі іноземні інвестиції, а також не вплине на визначення національної інвестиційної політики;
(Ii) створить основу для розробки підходу, спрямованого на спрощення процедур здійснення інвестицій, у вигляді механізму або політики і
(Iii) може виступити «цифровим особою» довідкових та сервісних центрів, про створення яких члени СОТ повідомили організацію відповідно до статей III: 4 і IV: 2 ГАТС. Крім Малаві, Тунісу, Сенегалу і Уганди, кожен член СОТ повідомив про створення тільки одного довідкового і контактного центру для всіх галузей і підгалузей послуг.
Незважаючи на роль, яку єдині електронні вікна можуть грати в області інвестицій, потрібно визнати, що їх впровадження буде супроводжуватися низкою труднощів. У випадку з федеративними державами правотворческая компетенція щодо інвестицій може належати суб'єктам федерації, що може ускладнити використання єдиного електронного вікна на всіх рівнях уряду. Зі схожою проблемою довелося зіткнутися під час переговорів по ГАТС. Рішенням стало включення положення про благі наміри щодо дотримання зобов'язань регіональними та місцевими органами влади (стаття I.3 ГАТС). Можна зробити єдині електронні вікна прогресивними за своєю природою, щоб включення суб'єктів федерацій було добровільним і поетапним.
Відповідальний орган влади
Створення єдиного електронного вікна і управління ним повинні здійснюватися державним органом влади. Якщо виконавчий орган здатний виконувати обов'язки в цій області, то він може стати виконавчим органом щодо єдиного електронного вікна.
У багатьох країнах очевидними кандидатами на цю роль можуть бути агентства просування інвестицій (АПИ). Хоча АПИ могли б здійснювати управління єдиним електронним вікном, важливо відзначити, що основне завдання АПИ пов'язана з просуванням приймаючої країни для залучення прямих іноземних інвестицій, [3] а спрощення процедур здійснення інвестицій пов'язано не тільки з рекламною діяльністю. Спрощення процедур здійснення інвестицій включає в себе ряд заходів, механізмів і дій, які сприяють створенню сприятливого національного інвестиційного клімату і включають в себе процедурні та практичні компоненти.
Крім вибору виконавчого органу, потрібно також з'ясувати питання його компетенції та юрисдикції. Якщо АПИ буде призначено на роль виконавчого органу, йому знадобляться повноваження на вчинення певних дій, спрямованих на спрощення процедур здійснення інвестицій, як зазначено в запропонованому Бразилією проект угоди.
Деякі АПИ вже надають інформацію і навіть надають допомогу інвесторам. Однак надана ними підтримка іноді обмежена правовими повноваженнями різних органів, залучених до процесу видачі дозволів на інвестування. Тому, хоча АПИ можуть володіти деяким офіційним статусом, в більшості випадків вони не є державними органами в тому сенсі, що вони не визначають політику або не встановлюють внутрішні процедури щодо інвестицій.
Незалежно від того, який виконавчий орган буде обраний, важливо, щоб він був готовий здійснювати подвійний набір обов'язків.
Перший з них пов'язаний з інвесторами. За допомогою єдиного електронного вікна чи інших інструментів виконавчий орган буде діяти в якості контактного пункту для інвесторів, забезпечуючи їх необхідною інформацією. Крім того, за допомогою єдиного електронного вікна інвестор зможе завантажувати необхідні документи і оплачувати податки і збори, пов'язані з одержанням інвестицій. Що не менш важливо, діючи в якості сполучного інструменту між інвесторами та регуляторами протягом життєвого циклу інвестиції, виконавчий орган буде відігравати основну роль в усуненні непорозумінь і знаходити власні шляхи розв'язання проблем, які можуть перешкоджати залученню інвестицій. Це допоможе запобігти суперечки між інвесторами та приймаючими сторонами.
Другий пласт обов'язків пов'язаний з взаємодією з іншими органами влади, відповідальними за інші аспекти інвестицій, і з поліпшенням / відновленням національної правової бази в сфері інвестицій. Така спрямована всередину функція виконавчого органу разом з тим фактом, що єдине електронне вікно збирає інформацію про пов'язаних з інвестуванням процедурах і вимогах, підвищує природну ймовірність того, що виконавчий орган стане «омбудсменом» в області інвестицій без обмеження права держави регулювати прямі іноземні інвестиції за власним розсуд.
Обов'язки національного виконавчого органу не обмежуються управлінням єдиним електронним вікном, так як йому доведеться розбиратися зі скаргами або претензіями щодо прийнятих або діючих заходів, що впливають на інвесторів і їх інвестиції, з метою запобігання переходу таких претензій в юридичні суперечки.
Інші важливі питання
Крім єдиного електронного вікна і відповідального за нього виконавчого органу, підхід, спрямований на справедливе і збалансоване спрощення процедур здійснення інвестицій, повинен також підштовхувати інвесторів до того, щоб слідувати принципам корпоративної соціальної відповідальності для побудови конструктивних відносин в інвестиційній практиці.
Також важливо дозволити розробити порядку денного в області спрощення процедур здійснення інвестицій та співробітництва в тих сферах, де подальша робота може поліпшити інвестиційний клімат. Ці порядку могли б стосуватися більш технічних питань, таких як платежі і перекази, візові поступки, екологічне законодавство та інституційні обміни. Вони могли б стати динамічним інструментом для вирішення питань, які цікавлять всіх членів СОТ, а також для групи членів СОТ, зацікавлених у спрощенні процедур здійснення інвестицій.
Нарешті, оскільки впровадження повноцінного єдиного електронного вікна потребують значних зусиль урядів, особливо в країнах, що розвиваються і найменш розвинених країнах, необхідно надати їм різні терміни для впровадження єдиних електронних вікон і виконання відповідних зобов'язань. Згідно бразильському проекту угоди щодо спрощення процедур здійснення інвестицій, впровадження єдиного електронного вікна відкриє шлях для співпраці в рамках СОТ, щоб зрівняти правила гри для експортерів та імпортерів капіталу.
майбутні виклики
Хоча питання спрощення процедур здійснення інвестицій не так давно потрапив до порядку денного СОТ, зростаючий інтерес до цієї теми свідчить про можливу появу майбутньої реформи міжнародних інвестиційних правил. Важливо відзначити, що СОТ могла б зіграти свою роль в цій реформі, взявши на себе вирішення менш політично чутливих питань і структурування технічних рішень щодо спрощення процедур здійснення інвестицій.
Майбутні проблеми мають два аспекти. По-перше, необхідно виключити питання доступу на ринки, захисту інвестицій та механізмів врегулювання спорів між інвесторами та державами з дискусій, щоб уникнути повернення до минулих тупикам. По-друге, потрібно гарантувати, щоб структуроване обговорення Спільної заяви міністрів з питання спрощення процедур здійснення інвестицій з метою розвитку, прийнятого на 11-й Міністерській конференції СОТ, знайшло більш спрямований і істотний характер.
Феліпе ЄЕС - дипломат Бразилії
Педро Мендонса Кавалканті - дипломат Бразилії
Педро Параньос - дипломат Бразилії
Думки, представлені в цій статті, належать її авторам і не обов'язково відображають позицію Міністерства закордонних справ Бразилії або Уряду Бразилії.
[1] Hees, Felipe, and Henrique Choer Moraes, "Breaking the BIT Mould: Brazil's Pioneering Approach to Investment Agreements." AJIL Unbound, Blog of the American Journal of International Law, стаття готується до видання у 2018 році.
[2] Використання такого визначення незамінне для розуміння того, що всі минулі гострі проблеми перестають бути предметом для розгляду. Це відрізняє питання спрощення процедур здійснення інвестицій від проблеми інвестицій як Сінгапурського питання.
[3] Hees, Felipe and Pedro Paranhos. "Investment Facilitation: Moving Beyond the Promotion of Investment". Columbia FDI Perspectives, стаття готується до видання у 2018 році.
Підпишіться на електронну розсилку «Мостів» - заповніть цю форму .
<
